冰島人可以說是地球上高度教育的國家，但是如果你問冰島的人們是否相信精靈的存在，無論是大人還是小孩，他們都不會排除精靈存在的可能性。冰島人相信他們的生活周遭充滿了超自然的現象，不只是精靈的傳說，他們也相信夢的預言以及靈魂學說。
這是一種傳統，根植在冰島塞爾特人的心中，而這一切和其自然景觀密切相關－包括惡劣的天候、遍佈的岩石、以及稀少的人口。精靈通常被描述成居住在岩洞中類似人類的生物，一千年前的冰島人口大約只有七萬到八萬人，藉著想像精靈居住在冰河及山中，即使在荒涼的地方，冰島人也覺得自己有著同伴。
位於雷克雅未克(Reykjavik)郊區的漢福納福鳩德市(Hafnarfjordur)是著名的精靈居住地，它也因此成為眾多遊客拜訪的觀光地，旅行社甚至還推出精靈游，帶著旅客參觀精靈的住所。其中以一塊精靈棲息的大塊岩石最為有名，當地居民為了不打擾居於其中的那些隱形房客，附近的一條道路若干年前被轉向。
冰島人在筑路或筑屋之前，都會請來通靈者詢問精靈的意見。有些人相信精靈像人一樣會選擇良好的地方居住，這是他們保護自然的一種方式。這樣的事件並不罕見，在1970年代臨近冰島科帕斯凱爾地區（Kopavogur）的道路在施工時，路中的一塊大岩石屢次毀損工程機具，人們因此相信那是一塊精靈石，而將其保留至今。
1996年在同一個鎮上，一位推土機操作者在為一塊墳場開道時，也因為疑似破壞到一座精靈山而遇到問題，施工的兩架推土機反覆無緣故地失靈，電視攝像機失效導致工程停擺。在當時，工程督導喬恩（Jon Ingi）說：「我們將和精靈們溝通，看看能否取得他們的諒解。」而在通靈者和精靈溝通之後，工作才得以恢復。最近，此鎮的區域計畫委員會正在審查一個居民申請的車庫建造案。主任委員艾莉-伊琳德提爾（Elly Erlingsdottir）說此鎮的區域計畫委員通常會透過當地通靈人士與精靈們的信息溝通而決定工程計畫是否需要異動。
精靈存在於冰島人的日常生活當中，像今年67歲，曾為博物館館長的漢克納德提爾（Hakonardottir）女士就相當篤定地確信他們的存在，即使在15年內她僅見過精靈一次。然而就如同她所說的：「那是一種感覺。」
