发表时间： 2007-10-14 19:18:09作者：草庵居士
有很多读者不断地来信问我：你在哪家大学学习的经济学？导师是谁？你为什么总是蔑视国内的经济学者。
其实，我并没有真正系统地学习过经济学，我读的是工商管理。但我觉得大学对人只是一个学习的过程，但并不能决定人的一生，一个人的最终发展并不绝对地依赖大学教育。我对经济学的理解和认识完全来自业余爱好，甚至是日常生活。至于说我偏向某种理论，那只能说我对经济学的爱好和理解是建立在我个人对心理学和哲学的爱好之上。关于我对大陆经济学者的藐视，完全是误解，大陆的经济学者有著从充分的学识，也经过了良好的训练，他们的知识和见识远高于我这个经济学爱好者。但我所鄙视的是大陆经济学者怯懦和摇摆，尽管大陆学者有著良好的知识和分析能力，但更多的是放弃了自己的良心和一个经济学者的道德。举个例子来讲，不久前，格林斯潘讲了几句关于大陆汇率的话，结果这几句非常含糊的话就被大陆经济学者片面的引用，成为了格氏认定人民币非要贬值的理论根据。当时我看到大陆学者如此引用感到非常的可笑，于是在大陆的一个著名经济论坛上发帖说明，结果还引来一位网友的激烈反驳和讥讽。为此，我在上篇文章中特意提到这件事情，并强烈的质疑大陆经济学者片面理解引用格氏讲话的意图。结果如何呢？在短短的一周之内，国内的经济学者风向果然大变，人民币贬值之事尚未辩论明白，马上就将思想和主题转移到了“中国面临经济通货膨胀”的议题上去了。并有报道说：中共上层非常重视未来的通货膨胀问题。同样的经济学者，一周之前高唱中国经济一片大好，人民币面临升值压力，一周之后又根据格氏的讲话将自己的观点转向了中国经济面临通货膨胀的巨大压力，人民币面临著巨幅贬值。各位读者可以看一看，这样的中国经济学者如何让我佩服？如何不让我蔑视？
有一些读者认为我的文章是在诋毁中国，怀有不可告人的目的。也有些读者认为我看问题片面激进。其实，看经济问题必须要看整个社会，看问题必须要全面，如果单一的看经济数据，往往会给人以错觉。我写文章使用一些激烈的语言完全是为了提高文章的可读性，以引起各界的重视。任何经济学者或经济爱好者的研究都是为了社会，经济理论也是为了能让人更好地掌握未来，在经济学中，准确预测并不是最重要的，但更重要的你是否能解释日常经济生活，能否能预测到未来的大致方向，这样一来就可以提前使用必要的手段来阻止未来的浪费的损失，这才是经济学研究的主要课题。
其实，判断一个国家是否会崩溃很简单，主要看四个问题：1。 金融是否稳定。2。 企业是否有竞争力。3。 社会是否稳定。4。 人民对政府是否信任。如果我们能从这四个方面进行一些详细的分析，我们不难准确的判断出这个国家所面临的问题。无视这四个方面的问题，这个国家必然会逐步走向崩溃。
或许有些读者会认为我这篇文章又在语出惊人，故弄玄虚。但，我想请各位读者在读过这些分析和数据之后就会有自己的判断。事实往往隐藏在假象之中。
胡温政府上台之后，温家宝先生在今年三月十八日讲：中国四大国有银行不良资产率是25%，国有银行去年的不良资产下降了3%，不良资产降低到了目前的一万八千亿元，整整降低了四百六十多亿元。从表面上看似乎成绩非常巨大，而中共媒体也整天以这个数据来说明中国金融改革的巨大成绩。并推断说，按照这个速度，大约在三年内，也就是按照WTO规定，中国全面开放金融领域之前，中国国有银行的不良资产完全可以降低到15%以内，中国的国有银行完全有能力抵挡海外银行的冲击。
但是，当我们从另一个侧面看中国数据的时候，我却又感到了深深的不安。根据中国四大银行自己公布的经济数据看：工商银行使用了381亿元的利润填补不良资产，建设银行使用了301亿元，农业银行使用了84亿元，目前饱受抨击的中国银行则动用了381亿元，占银行全年利润的92%。四大国有银行在2002年为消除不良资产而投入了高达1,127亿元人民币，全国百姓人均94元人民币。各位看到这个数据先不要生气，最重要的问题还在下面，这就是既然四大国有银行拿出了1,127亿元来消除坏帐，但温家宝总理怎么会说只消除了460亿元人民币的坏帐呢？难道是温家宝先生说谎了吗？其实，温家宝先生并没有说谎，真正的原因是，中国四大国有银行在消除460亿人民币坏帐的同时，一年内又增加了700多亿元人民币的新坏帐，新增加的坏帐竟然接近于消除的坏帐的两倍。各位读者，你们觉得可怕吗？但更可怕的是，2002年是中国经济发展最好的一年，无论是国际环境，还是国内环境都是中国改革开发的二十年来最好的一年，企业的经济效益也是最好的一年。在这样好的环境下，中国的企业和银行竟然还出现如此大的不良资产，你说这不可怕吗？
在两年前，我写了一系列文章评论中国加入WTO问题，我指出：中国目前加入WTO的时机并不适合，已经错过了最佳的加入时机，中国大陆为了解决政治问题而对中国百姓说谎，在政治上不进行改革和准备，在经济上毫无准备地签定WTO协议。造成了未来中国经济崩溃的可能。今日的中国金融界正是这个问题的最具体，最危险的体现。我一直强调：中国经济上的最大的问题不是企业，也不是生产，而是金融，最根本上的是政治体制。
按照WTO协议，中国还有三年就要开放金融。在国际金融界平均的存贷差(也就是银行的毛利润)只有1.5%－2%，而中国大陆的银行是3.5%－5.5%，是国际通行标准的两三倍。三年后，根据WTO协议，中国金融开放之后，中国银行面临著强烈的竞争，如果大陆银行全部按照国际通行的标准进行存贷业务，那么企业和个人有谁会放著低息贷款不要而要大陆国有银行的高息贷款？如果按照国际通行的标准进行存贷业务，中国大陆国有银行还能盈利吗？还如何从利润中拿出一千亿元人民币来冲洗坏帐？在未来，大陆银行业所面临的冲击是非常巨大的，而且是非常危险的。
或许有人会说：中国银行遍布全国，有丰富的经验和信用，也有巨大的人力资源。其实，谈这些问题都是在浪费时间，这些观点都没有任何可以说服人的根据来支持。我早说过，金融业是世界上投资最小，收益最大的行业，只要你有实力，任何时间进入一个国家都可以很快地取得实效。一家银行或金融机构有要想进入中国，只要能有租办公室的钱，在加上一些办公设备和费用，几十万元人民币就可以在中国的任何一个地区建立一个储蓄所或分行。人力资源也只需要拿出高薪和奖励办法，就可以将大陆国有银行中经验丰富的信贷主任们挖走，年薪百万人民币对与海外银行而言，那简直是小菜一碟。金融行业外的人士可能并不清楚，在海外金融界，每个企业中的核心人士大约只占5%，而这5%的人决定著这个企业的兴衰，其薪金也占这个企业全部薪金的60%以上。海外金融界进入中国，只要利用高薪和福利制度将中国金融界的这少部分精英挖过来，中国金融界就会马上出现雪崩现象。大量的客户就会随著这批精英转向海外金融机构，更何况海外的金融界有著更多，更好的经验和实力。而人民币业务对海外金融界的开放，更是对中国国有银行的一大冲击，诸如，美国银行、花旗银行在全球拥有无数的分行，而大陆四大国有银行却不具备这个优势。国内客户只要将自己的储蓄存进开办人民币业务的海外金融机构，这些个人就可以使用这些海外银行的储蓄卡和信用卡在全球提款和消费。中国的外汇管制也就会名存实亡。当中国居民在海外消费，借贷了海外金融机构的金钱，中国政府总不能不让海外放款机构向中国百姓讨还借款吧？从另一个角度上看，根据中国四大国有银行自己公布的数据显示，国有银行的盈利全部来源于中国东部沿海城市及少部分的优质客户。尽管国有银行号称在大陆拥有十万个分行，但内地的分行中却有80%是亏损的。真正盈利的不足20%。海外银行根本就不需要在大陆内地开设分行，只需要在主要城市中开办一家分行，就完全可以在大陆的金融界引发地震。中国大陆目前的储蓄额高达八万亿，但海外金融机构只要将一万亿储蓄吸引走，中国的国有银行就会全面亏损，所谓的自救就会成为一个空话。难道中国老百姓就真的傻到只认中国银行有信用，而不认为海外银行有信用吗？
有人曾问我：你说中国经济会崩溃，什么时间会崩溃？其实，这个问题只要看中国银行业就能知道。2005中国金融开放，按照过去的经验，海外金融机构在一个国家金融开放之后的三年才能真正进入这个国家的金融行业，我们无论从南美的巴西，阿根庭还是亚洲的泰国，新加坡，马来西亚都可以看到这点。在这三年中，有实力的海外金融机构基本都可以站住脚根，没有实力的也会知难而退。这些有实力的金融机构之所以能站住，就是因为他们在三年的时间里已经争取到了大量的优质客户。以我保守的估计，到了2008年，海外金融机构将争夺到两万亿美元的储蓄存款。而这个推测的根据是由海外独资及合资企业在中国经济中所占比例而来，一旦海外金融机构进入中国，这些优质客户就会“重返家园”，回到海外金融机构的怀抱。中国国有银行的垄断就会被打破。而中国国有银行因为优质客户的流失，国内居民的高额储蓄就会成为严重的负担，亏损日益严重。金融机构失去了流通性就会逐步走向灭亡。这个时候，危机就会累积到了极点，国有银行因为失去了优质客户就要降低息差来争取客户，降低息差就意味著利润降低甚至是消失。而到了2008年，中国召开奥运会，各项开支巨大，低效率的奥运投资无法尽快收回，银行坏帐巨幅增加。这样的结果就会对中国的国有银行产生真正的危机。人民的信任就会丧失。纵观世界各国的经济危机都是在这种情况下发生的，在短短的一周之内摧毁整个国家经济。而目前中国赖以生存的“国家信用”也会荡然无存。事实上，发生亚洲金融风暴的时候，无论韩国，马来西亚和泰国的领导人都在使用“国家信用”来挽救本国经济，但最终的结果是“国家信用”全面破产，无一不是遭到了失败。毕竟，在百姓心中，百姓个人的利益要远高于国家利益。各位能指望中国百姓象韩国百姓那样的民族在遭受经济风暴之后出现个人捐献金银财产挽救国家经济的现象出现吗？相反，我更相信中国百姓会漏夜排队去银行挤兑，提出人民币去兑换美元或黄金，谁愿意让自己辛苦多年的储蓄成为废纸？而这种雪崩现象的出现绝对不是幻想，而是实实在在存在的事实。这种经济现象一旦发生，中国社会必然就会出现一种更大的混乱，更可能导致中共的崩溃，而未来的中国能否得到拯救这又是一个难以预料的问题。
曾有一位读者给我来信问我：你说的中国国有银行的隐藏的坏帐很多，你数据的来源于哪里？难道是中国不向世界公布而只告诉你吗？其实，回答这个问题很简单，我们可以看看一笔帐就知道大陆银行隐藏的坏帐有多么巨大。按照常规，一个企业发行债券是需要有实际资产来支持的。你有一百元的财产才可以发行一百元的债券。但在大陆就有个奇怪的现象，一个企业只有十元钱，但他却可以发行一百元的债券，而且是政府保证的债券。
各位读者可能记得我曾在以往的文章中提到过中国设立了四家国有资产公司。当时的朱熔基先生高兴的宣布：国有银行的坏帐一万四千亿元人民币将全部转到四家国有资产公司中。国有银行将轻装前进。朱熔基先生只讲了一个方面，隐藏的另一面没有讲，这就是，在中国政府财政部的主持和支持下，四大国有资产公司马上发行了一万四千亿元人民币债券，然后将这些债券又卖给了四大国有银行，从帐面上看，四大国有银行减少了不良资产，而且又增加了有利润可以回收的债券，整个经济层面转变很多。但实际情况是如何呢？四大资产公司没有一分钱，接受的一万四千亿元不良资产连百分之十都没有收回来。先不说中国政府自己违反法律滥发债券，仅中国国有银行接受的，根本就无法兑现的一万四千亿元人民币债券就根本是百分之百的坏帐。但这笔坏帐竟然冠冕堂皇的以正常资产出现在各个国有银行帐面之中。而作为这些债券的支付人——中国财政部更是大言不惭。各位需要知道的是，中国去年的财政收入是创造历史记录的，其收入不过是一万七千亿元人民币。各位算一下就会知道，这一万四千亿元人民币占了中国一年财政收入中的多大比例。这就是中国金融界隐藏的坏帐之一，但各位读者不要心惊，这笔坏帐还不是中国政府最大的，更大的坏帐还在后面。
更大更惊心的问题就是本人反覆强调的社会保障金问题。我的企业受某基金会的委托，曾和国内及海外的朋友共同做过一个课题，这个课题就是对中国经济进行数学模型推论。得出的结论是中国经济在2008年奥运会召开之后，中国经济和财政将面临一个临界点。这个临界点将会因为任何一个风吹草动而引发中国社会的全面崩溃，以至中共政府的倒台。而能够挽救这个局面的只有一个解决手段，这就是在未来的数年间，中共进行激烈的改革，特别是在金融领域进行革命性的改革，并尽快建立完整的社会保障体系。
根据模型推算，如果要保障中国社会的基本稳定，就必须要在目前中国的四亿城镇人口中建立最基本的社会保障体系。而这个体系的建立大约需要近十万亿人民币。如果要涵盖目前的农村人口，其所需的金额更为可怕。而这笔资金则是关系中国政府生存以至中共存忘的关键。没有这个社会保障金，中国政府就无法挽救经济危机，更无法阻挡未来的全面崩溃。各位可以想象，当百姓身无分文，而又有病不能医的时候，这个社会将会出现什么状况？
不久前，国内一位商业厅长到美国访问，我问她：“您对美国有什么印象？”这位厅长对我说：“美国不好，绿化不如澳洲和加拿大，城市建设不如日本东京，韩国汉城，甚至不如上海。穿著不如欧洲，说难听的一点连北京都不如。文化上不如法国和英国，美国没有什么可以学习和骄傲的”。
听了这位年轻厅长的话，我就约她去看看美国的救济中心。因为在LA市中心，所以我们就步行前往。在刚走出办公大楼的时候，就看到了公共汽车在载客。这位厅长看到一位残疾人坐著电动轮椅乘公共汽车。这辆公共汽车为了让残疾人进入，汽车司机反覆移动了两次汽车，然后启动公共汽车内隐藏的自动升降踏板，将残疾人接入公共汽车。这位厅长看著很好奇，问我：“美国公共汽车都这样先进吗？”我回答说：“我没有乘做过美国的公共汽车，如果你愿意，我们一同乘坐一次。”于是，我和厅长一同上了公共汽车，只见汽车司机走到残疾人前，将汽车上标有残疾人标志的座椅掀开，露出专门为残疾人轮椅固定的装置并帮助残疾人系上安全带才开动汽车。公共汽车只坐了一个街区，我们就下来了。这位厅长对我说：“我改变看法了，美国公共汽车太让我受刺激了。如果中国整个社会，连公共汽车都能为弱势团体设计并考虑的这样周到，中国才是真正的发达了。。。。。。”
事实上，社会保障体系是一个国家稳定的最基本要点。一旦社会政策出现问题，社会保障机制才会发生作用。这样就会避免整个社会动乱和损失。才能及时地利用先进的制度和政治体系进行纠偏。如果一个社会没有完好的社会保障机制，这个社会就会随时陷入混乱。毕竟当人走投无路的时候，什么样的事情都会发生。当一个人连生存都无法保障的时候，难道他还怕政府的专制吗？任何法律和制度都是限制生存不受限制的人的，当一个人面临死亡的时候，任何严厉的制度和刑罚都不会阻止他求生的欲望，当一个社会充满了绝望的时候，这个社会就会面临著崩溃，面临著巨大的动乱。中国社会目前最缺乏的就是，当一个人的生存出现问题的时候，他在整个社会找不到任何希望，没有任何机构可以救济他。而这个问题产生结局会是多么可怕。
我的系列文章有数篇文章因为种种原因没有公开发表，其中有两篇文章是《社会保障机制——压垮中共的最后一棵稻草》和《中共必须改变的10个观念》。在这两篇文章中，我提到：中共企图依赖股票上市圈钱来解决中国国有银行问题是非常不现实的事情。制度上不解决，海外的投资者就不会上当受骗。中共知道目前国有银行的问题与现状，也知道2005年中国按照WTO协议需要开放金融，更知道中国国有银行将面临著激烈的竞争，甚至会倒闭的前景。但中共心存侥幸，按照目前的打算则是想尽快摆脱困境，减少坏帐，然后让四大国有银行成功上市。其实这个想法并不错，但问题是国有银行并不争气，尽管朱熔基叫喊著上次银行不良资产的转移是最后一次免费午餐，但实际上中国国有银行的不良资产并没有按照预计的目标减少。为了上市，为了审查，国有银行唯一的办法就是逼迫中央政府再次进行“免费的午餐”一而再，再而三地成立资产公司，将不良资产转移走。就象前面所讲的那样，政府负债，但问题是，这种债务游戏能否玩下去？胡温政府能否承担数万亿的新增不良资产。即使是这样做了，中国国有银行还能有动力改造吗？是不是又成为一个永远的“坏账制造者”？以本人的观察来看，中国国有企业按照计划在2005年上市的可能性是非常的低，以至于接近于零。
中国的金融界如此，那么中国的企业和整个经济层面又是如何呢？人们说中国经济正在“健康”发展，中共官员在电视里讲：我国一个是投资增长，一个是外贸增长，有了这两件宝物，中国的经济发展就是平稳的，供求也就是平衡的。但这种说法并不合乎逻辑，单有投资增长和外贸增长，并不能保证经济达到“供求总平衡”。而事实也恰恰相反，数据显示：中国的“总供给”已经大大超过了“总需求”，出现了非常的不平衡。今年，不仅没有一种商品供给不足，而且商品种类中86％供过于求，而且国内的“库存积压商品总值”已经高达4万亿元之巨，这个数字在1996年约为1.33万亿元，经过5年，于去年达到3万亿元库存。而现今仅只1年，就飞速胀大到了4万亿元，它与GDP的比例约为41％。这是个令人恐怖的比例，但在我国似乎没有人因此恐怖，大家仍然兴高采烈，高唱赞歌或者大扭秧歌。但要 知道，在西方国家，这个比率通常不会超过1％！
再看看商品房，据中国官方资料，1999年的前5个月，我国住宅投资额、商品房竣工面积均比头年同期增长3成多，而商品房销出的面积，仅比头年同期增长13.65％，也就是说，我国商品房的空置率很高。因1995-1997年三年的商品房可供量为44,018万平方米，因此计算出当时的商品房空置率为16％，当时有专家说，这种比率是一个“危险期”。但中国人对什么“危险”历来是满不在乎的。果然，3年过去了，大家相安无事，时至2002年7月底，据报导，全国商品房的空置面积仍在大增，已经高达1.2亿平方米，比起3年前增加了3,000多万平方米，全国商品房空置率居然已高跳为26％，这个数据是美国的4倍、是香港的8倍、是国际警戒线的2.5倍。但直到今天，仍然是全国遍地大兴土木，拼命地盖著华贵大厦，商品房价格也居高不下，有谁真的拿“危险期”当回事了吗？另给大家算一笔帐，以中国大陆每平方米商品房售价两千元人民币计算，仅仅将去年累计的12亿平方米的空置房屋出售出去，就需要两万四千亿元人民币，这个数字相对于大陆的居民储蓄总额不算什么，但和另一个数据相比就显的非常可怕了。各位需要知道的是中国大陆2002年全国工资总额是多少吗？一万两千亿元人民币，也就是说，要想将空置的商品房全部卖出去，中国靠薪金生活的百姓也要不吃不喝两年才可以消化。更不要提今年新开工的房地产项目。
这样严重的“供需失衡”，纵使金融业没有腐败的问题，仅只由于我国消费品及商品房的高度积压，国家的金融都会自然而然地发难以避免的高“呆账”率。因为商品积压么，因此全社会资金就必然陷入周转不灵。
可见，中国经济的“库存承受力”和“呆账承受力”，的确是异乎寻常！在这一点上，中国人真是了不起。如果说它“伟大，光荣，正确”绝对是名副其实。若是西方国家，41％的库存率，26％的商品房空置率，25％的银行坏账率，它们早就完蛋了。 而十多年来，江泽民与朱熔基领导下的中共政府治理的中国创造的这“繁荣昌盛”，不断地创新世界经济史记录，也是令人惊叹不已。
2001年，我曾写一篇文章指出，中国经济不是产业失调，而是社会结构失调。中国经济问题不是因为内需不足无法促进经济发展，而是整个社会没有内需。如果我们能看一看中国最基本的数字，我们就可以明白问题的症结在哪里。全国工资总额，是中国最清白的“合法收入”，1999年的全国“工资总额”仅有0.987545万亿元；2000年也只有1.065919万 亿元！2002年，全年工资总额也就在1.2万亿元左右，而2001年国家财政给全国4,500万政府公务员涨工资，也就是拿出了700多亿元。即使是这700多亿元都流进了消费品领域，各位看看，能否消化掉过去存在的3-4万亿元库存？
不久前，国家统计局发言人称，2002年一季度城镇居民人均可支配收入1,752元，同比增长7.5％，扣除价格上涨因素，实际增长6.9％。这个数据这是非个令人感到困惑的数据，如果是“人均”可支配收入，也就是说，1年起码可以达到人均7,008元，那么3.6-3.8亿城市人口的可支配收入总计就将为2.5-2.7万亿元。实际上，全国的工资总额只有1.2万亿元。其间相差一倍。换句话说，城镇居民的灰色收入高达1.5万亿元人民币。而关于中国农民的收入就更加令人费解，国家统计局发言人说2002年一季度农民人均现金收入594元，比头年增长1％，考虑价格因素，实际增长1.3％。照此计算，农民人均现金收入全年就将近2,400元，中国农村约有10亿多人口，那么全体农民的全年收入将超过2. 4万亿元，占了GDP的1/4。这可能吗？反过头来让我们再从宏观上看看“居民储蓄”。直到1999年时，除了1995年以外，从来没有“居民储蓄增加额”超过了“工资总额”的时候。但即使这样，也显得事情有些不对头，因为“储蓄增加额”相当高，几乎可以约等于“工资总额”的80-90％。1995年，“居民储蓄增加额”居然比该年的“工资总额 ”还多出44亿元。这已经是很奇特了，但更奇特的事情还在后面。中国从2001年9月至2002年5 月，仅只3个季度，居民储蓄就提高了1 万亿元，从7万亿元达到8万亿元。这就是说，若是4个季度的时间，居民储蓄将达到1.25万亿元的增长。而后来的事实，就更为离奇。根据中共官方兴奋宣布的消息，中国大陆居民储蓄总额至9月末已经高达8.45万亿元！这就是说，从去年9月末的7万亿元到今年9月末，1年之间，居民储蓄总额居然狂涨了1.45万亿元！即将超出“工资总额”高达3,000亿元了！这说明了什么？，是什么原因造成大量“来源不明” 的钱涌入了“居民储蓄”，难道百姓们拿到工资后都不吃不喝将工资收入放家家中“孵化新钱”吗？其说明了什么？这笔高达1.5万亿元的人民币是从哪里来的？其实，这笔钱的来源很简单，这就是执政掌权者的“腐败收入”。
按照中共官方公布的数据，中国平均工资月收入只有一千元左右，2001年是中国城市家庭收入“有较大幅度的提高”的1年。据官方宣布，中国的城市居民家庭年均可支配收入为6,860元，按可比价格比2000年增长了8.5％，若城市家庭平均3.58口人，那么每月可支配收入是6,860元除以12＝571.67元，如果按照每月人均竟只有区区 159.68元！各位可以试想，每月每人159.68元人民币，即使是你在中国落后地区生活，你会过一种什么样的生活？你还能有多少钱去储蓄？从这点上也证明了海外一种判断：大陆贫富分化已经远远超出了想象，10%的富裕阶层占据了全中国90%的财富。而这些“腐败收入”者是不会将收入转化为投资的，在这个世界上没有任何投资收益会高于“权利腐败”。而大陆政府想依靠这些人的消费来促进全国整体经济“内需”，这不是一个天大的笑话吗？百分之九十的劳动者没有消费能力，耳听为虚是为了温饱而煎熬，这经济能有内需吗？相反，腐败得到的金钱，更需要洗钱，这也从另一个角度说明了最近大陆破获的洗钱集团为什么能在一年内洗出两千亿美元的原因。世界上任何一个腐败者最需要的都是将自己的不义之财转移出去，而不是在当地投资。数年来，中共并非不明白这其中的道理，只是利益集团在其中，所以没有任何人去追查。数年前，我批判朱熔基先生的积极扩张财政政策，就是这个原因。积极扩张额定财政政策并不是扩大百姓的私人经济，也不是改善百姓的生活，更不能促进消费，而是利用国家饿名义去做低效，甚至是毫无回报的事情。而中共的经济学者及相当部分的经济决策者为了政权的稳定，盲目不顾一切地高什么大型工程，妄图一积极扩张的财政政策来刺激经济，其结果是又造成了权利机构和掌握权力的人的更加腐败的途径。大量的国家财富以积极扩张的财政政策为名，被全中国1%的权利控制者转移吞噬。根据中国官方的说法，对外出口和海外投资是支持中国发展的主要支柱，在这里，我想试问一下中共官员，累计起来数以万亿计的积极扩张财政政策的最终效果在哪里？这么多钱在这几年来为什么没有能促进内需？为什么中国经济增长还需要依赖海外投资和对外出口？各位中共官员和经济学者能给中国百姓一个合理的解释吗？
在短短时间里，中国经济界和政府官员翻来覆去。开始是朱熔基先生对外喊话“人民币面临著升值压力，中国政府是个负责任的大国”，现在又有官员叫喊著“大陆经济过热，面临著通货膨胀”。各位反覆之快让人难以置信，政府官方经济数据相互矛盾，互煽耳光，让我等海外无业游民看得目瞪口呆，不知如何是好。
我自知我不懂经济学理论，只是个经济学爱好者，但我知道凯恩思理论是有条件的，通货膨胀发生的基础是地区性的封闭，而在国际经济日益全球化的今天，最容易发生的经济通缩，中国经济问题更不是什么通货膨胀。难道中国经济真的发展到了高度发达的地步了吗？事实上，随著经济的全球化，经济通缩将成为今后世界各国发展的主要问题。各位读者看过上面的数据，很清楚地就可以分析出来，中国的问题不是经济问题，而是体制和政治问题。内需不是刺激出来的，而是需要培养出来。让中国90%的百姓每天为生存发愁，他们怎么去投资？他们怎么去消费？难道他们不考虑自己老年的退休问题吗？难道他们不考虑自己的医疗费用问题吗？一个没有良好社会保障制度的国家不会是一个稳定的国家，也永远不会有发达的“内需”，更何况中国是个两极分化创造世界记录的超级大国。
谈过了中国的经济现状，让我们来看看未来中国的经济发展会是如何？看看它为什么会崩溃？什么时候会出现崩溃的临界点？
首先我们看看重点中的重点——金融业。
2005年，中国开放金融业，海外金融机构大举进入中国。无论是中共还是国民，海内外一片欢腾。但唯一不高兴的是四大国有银行，这四大国有银行在2003-2005的两年多时间里，没有能按照计划消除坏帐，不良贷款仍保持在一万亿左右。所以，上市圈钱的计划遭遇困难。中共面临著两种选择，一是放弃四大国有银行，而是再行成立资产处理公司，将四大国有银行不良坏帐剥离。但由于原资产公司坏帐处理不力，中共政府财政部极有可能不再愿意承担责任而引发争论与分歧。即使是中共政府同意由财政部承担责任，这样一来，中共政府就必需承担近三万亿元人民币的坏帐，也就意味著要发行近三万亿元人民币的政府债券，每位中国公民需要购买2,300元。
随著外资银行进入中国，大量的合资企业和优质国有企业将转向海外金融机构。海外金融机构凭借服务，资金及技术手段与中国国有金融机构竞争。中国国有银行的存贷差将由现在的3.5%－5.5%降低为2%。整个国有银行将由赢利转为亏损，2%的技术精英因为各种原因将跳槽到海外金融机构，国有银行客户大量流失。中国国有银行因为上市计划遭延迟，本身问题无法得到有效改善，竞争力日益下降，银行的流动性将遭到毁灭性的打击，走向恶性循环。
到了2008年，海外金融机构站稳脚跟，国内居民及企业大量储蓄转移到海外金融机构，特别是海外金融机构的全球服务更将吸引中国大陆的富裕阶层储蓄。海外金融机构吸引储蓄将占到全国总储蓄额的1/3以上。中国国有银行出现盈利及流动两大困难。中国国有银行因为北京奥运会建设贷款回收困难，有将造成一万亿元人民币的新坏帐，最终将因某种风吹草动的小事而引发居民挤兑，银行因无钱支付而引发更大的恐慌，造成政府出面干预，大量印刷发行钞票，从而引发人民币大幅贬值。
其二再看中共财政危机。
根据目前状况，大陆财政收入一万七千亿元人民币，以每年收入增长百分之十计算，截止到2008年，中共政府财政收入不过三万亿元人民币，即使是以百分之十五计算，也不过是四万亿元人民币。但大陆国债将达到四万六千亿－六万亿元人民币，如果加上隐藏的坏帐，保守估计，中国的国债总额也将高达九万亿以上，仅国债就将是政府财政收入的两倍。而与此同时，社会保障金缺口将达到十五万亿元人民币以上，即使是中国经济仍旧按照官方预期的那样，以百分之七的增长率持续增长，相应的GDP总值也不过是十八万亿元人民币，那时的中共政府财政将达到难以承受，甚至是难以维持的恐怖的状态。
而在2008年，中共为了举办奥运会，大量的非生产性投资又将投入，其中相当一部分将会由政府财政支付，此数目保守估计也将在三千亿左右。奥运会后大陆政府又面临著大量新建奥运会基础设施的资本回收问题。长期下去，这笔收益十分有限，甚至可能是亏损的资本都将成为大陆政府的新的坏帐。中共政府的财政均衡将走到一个非常可怕的临界点。
而在未来的几年里，中共政府，为了维持海外投资和出口加工这两个中国经济增长的支持点，不得不使用美元“体外循环”的方式，但同样，中共政府面对著巨额外汇储备，又不得不增发货币以维持平衡。事实上，这种危险的局面在今天的中国已经开始出现，根据不久前中共官方公布的资料显示，中国M１和M２已经面临问题。2003年上半年，中国广义货币供应量余额为20.5万亿元人民币，同比增长20.8%，高出同期国内生产总值和物价增长幅度之和十个百分点，是上世纪九十年代亚洲金融危机以来的最高水平。到了2005年，中国按照WTO协议开放金融，海外金融机构进入中国经营人民币业务。在中国境内的任何人民币贬值迹象又都会引发资本外逃会挤兑现象。外资金融机构的全球性服务将使中国大陆的外汇管制形同虚设，沿海富裕阶层储蓄将通过海外金融机构的各种“创新”服务流向海外。这时候的中国政府就必须要面临著严峻的经济与财政上的考验。而为了挽救国有银行及民众挤兑，最终的结果是寄希望于“国家信用”而滥发货币，造成人民币大贬值。而“国家信用”是否能维持中共政府则是个相当微妙的问题，根据以往的经验看，世界各国在经济危机到来之时，都曾使用“国家信用”这最后一招，但至今仍没有成功的先例，均是以失败而告终。中共政府能否以此挽救中国崩溃，各位均可拭目以待。
其三，让我们来看看中国社会将如何？
中共政府一直企图以积极扩张的财政政策来促进“内需”发展，但经历了十年的促进，即使是在国际社会经济景气的上世纪九十年代，中国的“内需”仍然是一蹶不振。其最根本的原因是：一。大陆的财富过度集中在少数人手中。二。社会保障机制没有建立，百姓没有风险保障，只能依靠储蓄进行最低级的自我保障。三。法律制度不健全，金融秩序没有得以维持和建立。四。盲目的以GDP为指标，好高务远，浮夸成风，政府投资浪费，没有监督。
2008年，中共政府开放金融，同时对海外制造业几商业也全面开放。海外金融机构的进入将会对中国的金融资本进行中国有史以来最大一次的再分配，各个金融机构将会让资源配备转移到各自的投资中国的海外关系企业，中国国有企业中的优质企业也将会因为海外发展及各种资金问题转向海外银行。而这种战略上的金融资本转移就势必引起中国经济发展上的重大变化。中小型国有企业就日益依赖日趋末落的国有银行，同时，国有银行因为自身利益也会对这些效益不佳的国有企业提高门槛，而这些企业就会面临著资金不济，人员流失，竞争无力的局面。中小私人企业虽然在资金上会因为国有企业放弃垄断而得到缓冲，但又面临著海外大型跨国公司的严重挤压。发展起来步伐艰难，中国国有及私营企业都将逐步走向世界加工车间。而这个世界加工厂的结局就是中国全面沦落成为世界劳工，成为全球经济链上的最初级一环，日益陷入深渊，成为获利最少的一个世界经济环节，劳工问题和环保问题将日益突出，民众矛盾加深，政府为维持统治及“稳定”，势必将加大镇压力度。而这种相互促进，相互挤压的结果将会在经济危机走向临界点的时刻而爆发，从而引发整个社会走向崩溃，中共任何经济失误都将引发中共与民众的激烈冲突，从而导致政治上的垮台。而此时的现象又会与当年国民政府在大陆滥发“金元券”造成中国社会全面混乱并导致失去民心的结果相当的近似。
其实，促进中国社会及经济崩溃的原因很多，今日大量的民众失业，及未来在2005年之后海外企业大举进入中国所造成的中国中产阶级难产及绝对数量上的劣势都将会给中国的未来产生深远的影响。但我们不可否定的是，中共政府如果不面对现实，及时改变执政政策，全面，快速进行改革，中国走向崩溃绝不是危言耸听。当你们看到上面关于中国的经济数据和现实时，难道你们不认为中国是在走向崩溃吗？当今世界上还有几个这样的国家？
中国社会充满了不确定性，这是大家都可以看到的事情。民众的积怨已经如同欲喷的火山。目前，中共赖以维持统治的理由只剩下两个，这就是——稳定和经济发展。各位读者可以看到的是是中共的稳定是依靠独裁和强权来维持，而经济发展则其不惜牺牲中国百姓未来利益及资源来维持的。中国未来的经济与社会所面临的不仅仅是经济危机，更重要的是资源上的危机和信仰上的危机。一旦中国经济与社会崩溃，中国是否能走向民主自由尚是未知。在今天的社会，暴力已经离我们远去，但经济的力量却是越来越大。早在八十年代初，有人就这样预言中共的改革开放：如果将中国比喻为一头猛狮，在邓小平之前的中共是骑在一头沉睡的狮子背上，改革开放之后的中共已经成为了一个只能仅仅抓住狮子尾巴的驾驭者，中国这头沉睡的狮子将在经济的带领下横冲直撞，早晚会将中共甩到海角天涯，但中共之后的中国就会是我们希望的自由民主中国吗？。
各位读者，我相信读这篇文章的任何一个人都不愿意看到中国全面崩溃的一天，我们不希望悲剧总是在中国大地上重演。但随著时间的流逝，我越来越感到悲哀，我知道我个人的力量无法改变中国，这使我感到更加的悲哀。我想问各位，你们谁能阻止中国走向崩溃，让恶梦远离中国百姓。
中共的官员们，国内的经济学者们，我真心地希望你们能认真地看看自己的国家，用自己的良心为中国的百姓考虑一下未来，为了少数人的利益，你们选择了不同的“路径”，你们已经浪费了一代人的时间，我不知道当你们面临崩溃的中国，你们会如何选择，但时间真的不多了。中国已经遭受了太多的灾难，难道你们真的失去了人的良知了吗？。
悲哀的中国百姓，你们的希望在哪里？是什么让中国走向崩溃？
关于如何避免未来的中国崩溃，请各位静候下篇文章：《2005年中共政府的生死抉择之年》
2002-7-7于LA草庵书屋
其实，我并没有真正系统地学习过经济学，我读的是工商管理。但我觉得大学对人只是一个学习的过程，但并不能决定人的一生，一个人的最终发展并不绝对地依赖大学教育。我对经济学的理解和认识完全来自业余爱好，甚至是日常生活。至于说我偏向某种理论，那只能说我对经济学的爱好和理解是建立在我个人对心理学和哲学的爱好之上。关于我对大陆经济学者的藐视，完全是误解，大陆的经济学者有著从充分的学识，也经过了良好的训练，他们的知识和见识远高于我这个经济学爱好者。但我所鄙视的是大陆经济学者怯懦和摇摆，尽管大陆学者有著良好的知识和分析能力，但更多的是放弃了自己的良心和一个经济学者的道德。举个例子来讲，不久前，格林斯潘讲了几句关于大陆汇率的话，结果这几句非常含糊的话就被大陆经济学者片面的引用，成为了格氏认定人民币非要贬值的理论根据。当时我看到大陆学者如此引用感到非常的可笑，于是在大陆的一个著名经济论坛上发帖说明，结果还引来一位网友的激烈反驳和讥讽。为此，我在上篇文章中特意提到这件事情，并强烈的质疑大陆经济学者片面理解引用格氏讲话的意图。结果如何呢？在短短的一周之内，国内的经济学者风向果然大变，人民币贬值之事尚未辩论明白，马上就将思想和主题转移到了“中国面临经济通货膨胀”的议题上去了。并有报道说：中共上层非常重视未来的通货膨胀问题。同样的经济学者，一周之前高唱中国经济一片大好，人民币面临升值压力，一周之后又根据格氏的讲话将自己的观点转向了中国经济面临通货膨胀的巨大压力，人民币面临著巨幅贬值。各位读者可以看一看，这样的中国经济学者如何让我佩服？如何不让我蔑视？
有一些读者认为我的文章是在诋毁中国，怀有不可告人的目的。也有些读者认为我看问题片面激进。其实，看经济问题必须要看整个社会，看问题必须要全面，如果单一的看经济数据，往往会给人以错觉。我写文章使用一些激烈的语言完全是为了提高文章的可读性，以引起各界的重视。任何经济学者或经济爱好者的研究都是为了社会，经济理论也是为了能让人更好地掌握未来，在经济学中，准确预测并不是最重要的，但更重要的你是否能解释日常经济生活，能否能预测到未来的大致方向，这样一来就可以提前使用必要的手段来阻止未来的浪费的损失，这才是经济学研究的主要课题。
其实，判断一个国家是否会崩溃很简单，主要看四个问题：1。 金融是否稳定。2。 企业是否有竞争力。3。 社会是否稳定。4。 人民对政府是否信任。如果我们能从这四个方面进行一些详细的分析，我们不难准确的判断出这个国家所面临的问题。无视这四个方面的问题，这个国家必然会逐步走向崩溃。
或许有些读者会认为我这篇文章又在语出惊人，故弄玄虚。但，我想请各位读者在读过这些分析和数据之后就会有自己的判断。事实往往隐藏在假象之中。
胡温政府上台之后，温家宝先生在今年三月十八日讲：中国四大国有银行不良资产率是25%，国有银行去年的不良资产下降了3%，不良资产降低到了目前的一万八千亿元，整整降低了四百六十多亿元。从表面上看似乎成绩非常巨大，而中共媒体也整天以这个数据来说明中国金融改革的巨大成绩。并推断说，按照这个速度，大约在三年内，也就是按照WTO规定，中国全面开放金融领域之前，中国国有银行的不良资产完全可以降低到15%以内，中国的国有银行完全有能力抵挡海外银行的冲击。
但是，当我们从另一个侧面看中国数据的时候，我却又感到了深深的不安。根据中国四大银行自己公布的经济数据看：工商银行使用了381亿元的利润填补不良资产，建设银行使用了301亿元，农业银行使用了84亿元，目前饱受抨击的中国银行则动用了381亿元，占银行全年利润的92%。四大国有银行在2002年为消除不良资产而投入了高达1,127亿元人民币，全国百姓人均94元人民币。各位看到这个数据先不要生气，最重要的问题还在下面，这就是既然四大国有银行拿出了1,127亿元来消除坏帐，但温家宝总理怎么会说只消除了460亿元人民币的坏帐呢？难道是温家宝先生说谎了吗？其实，温家宝先生并没有说谎，真正的原因是，中国四大国有银行在消除460亿人民币坏帐的同时，一年内又增加了700多亿元人民币的新坏帐，新增加的坏帐竟然接近于消除的坏帐的两倍。各位读者，你们觉得可怕吗？但更可怕的是，2002年是中国经济发展最好的一年，无论是国际环境，还是国内环境都是中国改革开发的二十年来最好的一年，企业的经济效益也是最好的一年。在这样好的环境下，中国的企业和银行竟然还出现如此大的不良资产，你说这不可怕吗？
在两年前，我写了一系列文章评论中国加入WTO问题，我指出：中国目前加入WTO的时机并不适合，已经错过了最佳的加入时机，中国大陆为了解决政治问题而对中国百姓说谎，在政治上不进行改革和准备，在经济上毫无准备地签定WTO协议。造成了未来中国经济崩溃的可能。今日的中国金融界正是这个问题的最具体，最危险的体现。我一直强调：中国经济上的最大的问题不是企业，也不是生产，而是金融，最根本上的是政治体制。
按照WTO协议，中国还有三年就要开放金融。在国际金融界平均的存贷差(也就是银行的毛利润)只有1.5%－2%，而中国大陆的银行是3.5%－5.5%，是国际通行标准的两三倍。三年后，根据WTO协议，中国金融开放之后，中国银行面临著强烈的竞争，如果大陆银行全部按照国际通行的标准进行存贷业务，那么企业和个人有谁会放著低息贷款不要而要大陆国有银行的高息贷款？如果按照国际通行的标准进行存贷业务，中国大陆国有银行还能盈利吗？还如何从利润中拿出一千亿元人民币来冲洗坏帐？在未来，大陆银行业所面临的冲击是非常巨大的，而且是非常危险的。
或许有人会说：中国银行遍布全国，有丰富的经验和信用，也有巨大的人力资源。其实，谈这些问题都是在浪费时间，这些观点都没有任何可以说服人的根据来支持。我早说过，金融业是世界上投资最小，收益最大的行业，只要你有实力，任何时间进入一个国家都可以很快地取得实效。一家银行或金融机构有要想进入中国，只要能有租办公室的钱，在加上一些办公设备和费用，几十万元人民币就可以在中国的任何一个地区建立一个储蓄所或分行。人力资源也只需要拿出高薪和奖励办法，就可以将大陆国有银行中经验丰富的信贷主任们挖走，年薪百万人民币对与海外银行而言，那简直是小菜一碟。金融行业外的人士可能并不清楚，在海外金融界，每个企业中的核心人士大约只占5%，而这5%的人决定著这个企业的兴衰，其薪金也占这个企业全部薪金的60%以上。海外金融界进入中国，只要利用高薪和福利制度将中国金融界的这少部分精英挖过来，中国金融界就会马上出现雪崩现象。大量的客户就会随著这批精英转向海外金融机构，更何况海外的金融界有著更多，更好的经验和实力。而人民币业务对海外金融界的开放，更是对中国国有银行的一大冲击，诸如，美国银行、花旗银行在全球拥有无数的分行，而大陆四大国有银行却不具备这个优势。国内客户只要将自己的储蓄存进开办人民币业务的海外金融机构，这些个人就可以使用这些海外银行的储蓄卡和信用卡在全球提款和消费。中国的外汇管制也就会名存实亡。当中国居民在海外消费，借贷了海外金融机构的金钱，中国政府总不能不让海外放款机构向中国百姓讨还借款吧？从另一个角度上看，根据中国四大国有银行自己公布的数据显示，国有银行的盈利全部来源于中国东部沿海城市及少部分的优质客户。尽管国有银行号称在大陆拥有十万个分行，但内地的分行中却有80%是亏损的。真正盈利的不足20%。海外银行根本就不需要在大陆内地开设分行，只需要在主要城市中开办一家分行，就完全可以在大陆的金融界引发地震。中国大陆目前的储蓄额高达八万亿，但海外金融机构只要将一万亿储蓄吸引走，中国的国有银行就会全面亏损，所谓的自救就会成为一个空话。难道中国老百姓就真的傻到只认中国银行有信用，而不认为海外银行有信用吗？
有人曾问我：你说中国经济会崩溃，什么时间会崩溃？其实，这个问题只要看中国银行业就能知道。2005中国金融开放，按照过去的经验，海外金融机构在一个国家金融开放之后的三年才能真正进入这个国家的金融行业，我们无论从南美的巴西，阿根庭还是亚洲的泰国，新加坡，马来西亚都可以看到这点。在这三年中，有实力的海外金融机构基本都可以站住脚根，没有实力的也会知难而退。这些有实力的金融机构之所以能站住，就是因为他们在三年的时间里已经争取到了大量的优质客户。以我保守的估计，到了2008年，海外金融机构将争夺到两万亿美元的储蓄存款。而这个推测的根据是由海外独资及合资企业在中国经济中所占比例而来，一旦海外金融机构进入中国，这些优质客户就会“重返家园”，回到海外金融机构的怀抱。中国国有银行的垄断就会被打破。而中国国有银行因为优质客户的流失，国内居民的高额储蓄就会成为严重的负担，亏损日益严重。金融机构失去了流通性就会逐步走向灭亡。这个时候，危机就会累积到了极点，国有银行因为失去了优质客户就要降低息差来争取客户，降低息差就意味著利润降低甚至是消失。而到了2008年，中国召开奥运会，各项开支巨大，低效率的奥运投资无法尽快收回，银行坏帐巨幅增加。这样的结果就会对中国的国有银行产生真正的危机。人民的信任就会丧失。纵观世界各国的经济危机都是在这种情况下发生的，在短短的一周之内摧毁整个国家经济。而目前中国赖以生存的“国家信用”也会荡然无存。事实上，发生亚洲金融风暴的时候，无论韩国，马来西亚和泰国的领导人都在使用“国家信用”来挽救本国经济，但最终的结果是“国家信用”全面破产，无一不是遭到了失败。毕竟，在百姓心中，百姓个人的利益要远高于国家利益。各位能指望中国百姓象韩国百姓那样的民族在遭受经济风暴之后出现个人捐献金银财产挽救国家经济的现象出现吗？相反，我更相信中国百姓会漏夜排队去银行挤兑，提出人民币去兑换美元或黄金，谁愿意让自己辛苦多年的储蓄成为废纸？而这种雪崩现象的出现绝对不是幻想，而是实实在在存在的事实。这种经济现象一旦发生，中国社会必然就会出现一种更大的混乱，更可能导致中共的崩溃，而未来的中国能否得到拯救这又是一个难以预料的问题。
曾有一位读者给我来信问我：你说的中国国有银行的隐藏的坏帐很多，你数据的来源于哪里？难道是中国不向世界公布而只告诉你吗？其实，回答这个问题很简单，我们可以看看一笔帐就知道大陆银行隐藏的坏帐有多么巨大。按照常规，一个企业发行债券是需要有实际资产来支持的。你有一百元的财产才可以发行一百元的债券。但在大陆就有个奇怪的现象，一个企业只有十元钱，但他却可以发行一百元的债券，而且是政府保证的债券。
各位读者可能记得我曾在以往的文章中提到过中国设立了四家国有资产公司。当时的朱熔基先生高兴的宣布：国有银行的坏帐一万四千亿元人民币将全部转到四家国有资产公司中。国有银行将轻装前进。朱熔基先生只讲了一个方面，隐藏的另一面没有讲，这就是，在中国政府财政部的主持和支持下，四大国有资产公司马上发行了一万四千亿元人民币债券，然后将这些债券又卖给了四大国有银行，从帐面上看，四大国有银行减少了不良资产，而且又增加了有利润可以回收的债券，整个经济层面转变很多。但实际情况是如何呢？四大资产公司没有一分钱，接受的一万四千亿元不良资产连百分之十都没有收回来。先不说中国政府自己违反法律滥发债券，仅中国国有银行接受的，根本就无法兑现的一万四千亿元人民币债券就根本是百分之百的坏帐。但这笔坏帐竟然冠冕堂皇的以正常资产出现在各个国有银行帐面之中。而作为这些债券的支付人——中国财政部更是大言不惭。各位需要知道的是，中国去年的财政收入是创造历史记录的，其收入不过是一万七千亿元人民币。各位算一下就会知道，这一万四千亿元人民币占了中国一年财政收入中的多大比例。这就是中国金融界隐藏的坏帐之一，但各位读者不要心惊，这笔坏帐还不是中国政府最大的，更大的坏帐还在后面。
更大更惊心的问题就是本人反覆强调的社会保障金问题。我的企业受某基金会的委托，曾和国内及海外的朋友共同做过一个课题，这个课题就是对中国经济进行数学模型推论。得出的结论是中国经济在2008年奥运会召开之后，中国经济和财政将面临一个临界点。这个临界点将会因为任何一个风吹草动而引发中国社会的全面崩溃，以至中共政府的倒台。而能够挽救这个局面的只有一个解决手段，这就是在未来的数年间，中共进行激烈的改革，特别是在金融领域进行革命性的改革，并尽快建立完整的社会保障体系。
根据模型推算，如果要保障中国社会的基本稳定，就必须要在目前中国的四亿城镇人口中建立最基本的社会保障体系。而这个体系的建立大约需要近十万亿人民币。如果要涵盖目前的农村人口，其所需的金额更为可怕。而这笔资金则是关系中国政府生存以至中共存忘的关键。没有这个社会保障金，中国政府就无法挽救经济危机，更无法阻挡未来的全面崩溃。各位可以想象，当百姓身无分文，而又有病不能医的时候，这个社会将会出现什么状况？
不久前，国内一位商业厅长到美国访问，我问她：“您对美国有什么印象？”这位厅长对我说：“美国不好，绿化不如澳洲和加拿大，城市建设不如日本东京，韩国汉城，甚至不如上海。穿著不如欧洲，说难听的一点连北京都不如。文化上不如法国和英国，美国没有什么可以学习和骄傲的”。
听了这位年轻厅长的话，我就约她去看看美国的救济中心。因为在LA市中心，所以我们就步行前往。在刚走出办公大楼的时候，就看到了公共汽车在载客。这位厅长看到一位残疾人坐著电动轮椅乘公共汽车。这辆公共汽车为了让残疾人进入，汽车司机反覆移动了两次汽车，然后启动公共汽车内隐藏的自动升降踏板，将残疾人接入公共汽车。这位厅长看著很好奇，问我：“美国公共汽车都这样先进吗？”我回答说：“我没有乘做过美国的公共汽车，如果你愿意，我们一同乘坐一次。”于是，我和厅长一同上了公共汽车，只见汽车司机走到残疾人前，将汽车上标有残疾人标志的座椅掀开，露出专门为残疾人轮椅固定的装置并帮助残疾人系上安全带才开动汽车。公共汽车只坐了一个街区，我们就下来了。这位厅长对我说：“我改变看法了，美国公共汽车太让我受刺激了。如果中国整个社会，连公共汽车都能为弱势团体设计并考虑的这样周到，中国才是真正的发达了。。。。。。”
事实上，社会保障体系是一个国家稳定的最基本要点。一旦社会政策出现问题，社会保障机制才会发生作用。这样就会避免整个社会动乱和损失。才能及时地利用先进的制度和政治体系进行纠偏。如果一个社会没有完好的社会保障机制，这个社会就会随时陷入混乱。毕竟当人走投无路的时候，什么样的事情都会发生。当一个人连生存都无法保障的时候，难道他还怕政府的专制吗？任何法律和制度都是限制生存不受限制的人的，当一个人面临死亡的时候，任何严厉的制度和刑罚都不会阻止他求生的欲望，当一个社会充满了绝望的时候，这个社会就会面临著崩溃，面临著巨大的动乱。中国社会目前最缺乏的就是，当一个人的生存出现问题的时候，他在整个社会找不到任何希望，没有任何机构可以救济他。而这个问题产生结局会是多么可怕。
我的系列文章有数篇文章因为种种原因没有公开发表，其中有两篇文章是《社会保障机制——压垮中共的最后一棵稻草》和《中共必须改变的10个观念》。在这两篇文章中，我提到：中共企图依赖股票上市圈钱来解决中国国有银行问题是非常不现实的事情。制度上不解决，海外的投资者就不会上当受骗。中共知道目前国有银行的问题与现状，也知道2005年中国按照WTO协议需要开放金融，更知道中国国有银行将面临著激烈的竞争，甚至会倒闭的前景。但中共心存侥幸，按照目前的打算则是想尽快摆脱困境，减少坏帐，然后让四大国有银行成功上市。其实这个想法并不错，但问题是国有银行并不争气，尽管朱熔基叫喊著上次银行不良资产的转移是最后一次免费午餐，但实际上中国国有银行的不良资产并没有按照预计的目标减少。为了上市，为了审查，国有银行唯一的办法就是逼迫中央政府再次进行“免费的午餐”一而再，再而三地成立资产公司，将不良资产转移走。就象前面所讲的那样，政府负债，但问题是，这种债务游戏能否玩下去？胡温政府能否承担数万亿的新增不良资产。即使是这样做了，中国国有银行还能有动力改造吗？是不是又成为一个永远的“坏账制造者”？以本人的观察来看，中国国有企业按照计划在2005年上市的可能性是非常的低，以至于接近于零。
中国的金融界如此，那么中国的企业和整个经济层面又是如何呢？人们说中国经济正在“健康”发展，中共官员在电视里讲：我国一个是投资增长，一个是外贸增长，有了这两件宝物，中国的经济发展就是平稳的，供求也就是平衡的。但这种说法并不合乎逻辑，单有投资增长和外贸增长，并不能保证经济达到“供求总平衡”。而事实也恰恰相反，数据显示：中国的“总供给”已经大大超过了“总需求”，出现了非常的不平衡。今年，不仅没有一种商品供给不足，而且商品种类中86％供过于求，而且国内的“库存积压商品总值”已经高达4万亿元之巨，这个数字在1996年约为1.33万亿元，经过5年，于去年达到3万亿元库存。而现今仅只1年，就飞速胀大到了4万亿元，它与GDP的比例约为41％。这是个令人恐怖的比例，但在我国似乎没有人因此恐怖，大家仍然兴高采烈，高唱赞歌或者大扭秧歌。但要 知道，在西方国家，这个比率通常不会超过1％！
再看看商品房，据中国官方资料，1999年的前5个月，我国住宅投资额、商品房竣工面积均比头年同期增长3成多，而商品房销出的面积，仅比头年同期增长13.65％，也就是说，我国商品房的空置率很高。因1995-1997年三年的商品房可供量为44,018万平方米，因此计算出当时的商品房空置率为16％，当时有专家说，这种比率是一个“危险期”。但中国人对什么“危险”历来是满不在乎的。果然，3年过去了，大家相安无事，时至2002年7月底，据报导，全国商品房的空置面积仍在大增，已经高达1.2亿平方米，比起3年前增加了3,000多万平方米，全国商品房空置率居然已高跳为26％，这个数据是美国的4倍、是香港的8倍、是国际警戒线的2.5倍。但直到今天，仍然是全国遍地大兴土木，拼命地盖著华贵大厦，商品房价格也居高不下，有谁真的拿“危险期”当回事了吗？另给大家算一笔帐，以中国大陆每平方米商品房售价两千元人民币计算，仅仅将去年累计的12亿平方米的空置房屋出售出去，就需要两万四千亿元人民币，这个数字相对于大陆的居民储蓄总额不算什么，但和另一个数据相比就显的非常可怕了。各位需要知道的是中国大陆2002年全国工资总额是多少吗？一万两千亿元人民币，也就是说，要想将空置的商品房全部卖出去，中国靠薪金生活的百姓也要不吃不喝两年才可以消化。更不要提今年新开工的房地产项目。
这样严重的“供需失衡”，纵使金融业没有腐败的问题，仅只由于我国消费品及商品房的高度积压，国家的金融都会自然而然地发难以避免的高“呆账”率。因为商品积压么，因此全社会资金就必然陷入周转不灵。
可见，中国经济的“库存承受力”和“呆账承受力”，的确是异乎寻常！在这一点上，中国人真是了不起。如果说它“伟大，光荣，正确”绝对是名副其实。若是西方国家，41％的库存率，26％的商品房空置率，25％的银行坏账率，它们早就完蛋了。 而十多年来，江泽民与朱熔基领导下的中共政府治理的中国创造的这“繁荣昌盛”，不断地创新世界经济史记录，也是令人惊叹不已。
2001年，我曾写一篇文章指出，中国经济不是产业失调，而是社会结构失调。中国经济问题不是因为内需不足无法促进经济发展，而是整个社会没有内需。如果我们能看一看中国最基本的数字，我们就可以明白问题的症结在哪里。全国工资总额，是中国最清白的“合法收入”，1999年的全国“工资总额”仅有0.987545万亿元；2000年也只有1.065919万 亿元！2002年，全年工资总额也就在1.2万亿元左右，而2001年国家财政给全国4,500万政府公务员涨工资，也就是拿出了700多亿元。即使是这700多亿元都流进了消费品领域，各位看看，能否消化掉过去存在的3-4万亿元库存？
不久前，国家统计局发言人称，2002年一季度城镇居民人均可支配收入1,752元，同比增长7.5％，扣除价格上涨因素，实际增长6.9％。这个数据这是非个令人感到困惑的数据，如果是“人均”可支配收入，也就是说，1年起码可以达到人均7,008元，那么3.6-3.8亿城市人口的可支配收入总计就将为2.5-2.7万亿元。实际上，全国的工资总额只有1.2万亿元。其间相差一倍。换句话说，城镇居民的灰色收入高达1.5万亿元人民币。而关于中国农民的收入就更加令人费解，国家统计局发言人说2002年一季度农民人均现金收入594元，比头年增长1％，考虑价格因素，实际增长1.3％。照此计算，农民人均现金收入全年就将近2,400元，中国农村约有10亿多人口，那么全体农民的全年收入将超过2. 4万亿元，占了GDP的1/4。这可能吗？反过头来让我们再从宏观上看看“居民储蓄”。直到1999年时，除了1995年以外，从来没有“居民储蓄增加额”超过了“工资总额”的时候。但即使这样，也显得事情有些不对头，因为“储蓄增加额”相当高，几乎可以约等于“工资总额”的80-90％。1995年，“居民储蓄增加额”居然比该年的“工资总额 ”还多出44亿元。这已经是很奇特了，但更奇特的事情还在后面。中国从2001年9月至2002年5 月，仅只3个季度，居民储蓄就提高了1 万亿元，从7万亿元达到8万亿元。这就是说，若是4个季度的时间，居民储蓄将达到1.25万亿元的增长。而后来的事实，就更为离奇。根据中共官方兴奋宣布的消息，中国大陆居民储蓄总额至9月末已经高达8.45万亿元！这就是说，从去年9月末的7万亿元到今年9月末，1年之间，居民储蓄总额居然狂涨了1.45万亿元！即将超出“工资总额”高达3,000亿元了！这说明了什么？，是什么原因造成大量“来源不明” 的钱涌入了“居民储蓄”，难道百姓们拿到工资后都不吃不喝将工资收入放家家中“孵化新钱”吗？其说明了什么？这笔高达1.5万亿元的人民币是从哪里来的？其实，这笔钱的来源很简单，这就是执政掌权者的“腐败收入”。
按照中共官方公布的数据，中国平均工资月收入只有一千元左右，2001年是中国城市家庭收入“有较大幅度的提高”的1年。据官方宣布，中国的城市居民家庭年均可支配收入为6,860元，按可比价格比2000年增长了8.5％，若城市家庭平均3.58口人，那么每月可支配收入是6,860元除以12＝571.67元，如果按照每月人均竟只有区区 159.68元！各位可以试想，每月每人159.68元人民币，即使是你在中国落后地区生活，你会过一种什么样的生活？你还能有多少钱去储蓄？从这点上也证明了海外一种判断：大陆贫富分化已经远远超出了想象，10%的富裕阶层占据了全中国90%的财富。而这些“腐败收入”者是不会将收入转化为投资的，在这个世界上没有任何投资收益会高于“权利腐败”。而大陆政府想依靠这些人的消费来促进全国整体经济“内需”，这不是一个天大的笑话吗？百分之九十的劳动者没有消费能力，耳听为虚是为了温饱而煎熬，这经济能有内需吗？相反，腐败得到的金钱，更需要洗钱，这也从另一个角度说明了最近大陆破获的洗钱集团为什么能在一年内洗出两千亿美元的原因。世界上任何一个腐败者最需要的都是将自己的不义之财转移出去，而不是在当地投资。数年来，中共并非不明白这其中的道理，只是利益集团在其中，所以没有任何人去追查。数年前，我批判朱熔基先生的积极扩张财政政策，就是这个原因。积极扩张额定财政政策并不是扩大百姓的私人经济，也不是改善百姓的生活，更不能促进消费，而是利用国家饿名义去做低效，甚至是毫无回报的事情。而中共的经济学者及相当部分的经济决策者为了政权的稳定，盲目不顾一切地高什么大型工程，妄图一积极扩张的财政政策来刺激经济，其结果是又造成了权利机构和掌握权力的人的更加腐败的途径。大量的国家财富以积极扩张的财政政策为名，被全中国1%的权利控制者转移吞噬。根据中国官方的说法，对外出口和海外投资是支持中国发展的主要支柱，在这里，我想试问一下中共官员，累计起来数以万亿计的积极扩张财政政策的最终效果在哪里？这么多钱在这几年来为什么没有能促进内需？为什么中国经济增长还需要依赖海外投资和对外出口？各位中共官员和经济学者能给中国百姓一个合理的解释吗？
在短短时间里，中国经济界和政府官员翻来覆去。开始是朱熔基先生对外喊话“人民币面临著升值压力，中国政府是个负责任的大国”，现在又有官员叫喊著“大陆经济过热，面临著通货膨胀”。各位反覆之快让人难以置信，政府官方经济数据相互矛盾，互煽耳光，让我等海外无业游民看得目瞪口呆，不知如何是好。
我自知我不懂经济学理论，只是个经济学爱好者，但我知道凯恩思理论是有条件的，通货膨胀发生的基础是地区性的封闭，而在国际经济日益全球化的今天，最容易发生的经济通缩，中国经济问题更不是什么通货膨胀。难道中国经济真的发展到了高度发达的地步了吗？事实上，随著经济的全球化，经济通缩将成为今后世界各国发展的主要问题。各位读者看过上面的数据，很清楚地就可以分析出来，中国的问题不是经济问题，而是体制和政治问题。内需不是刺激出来的，而是需要培养出来。让中国90%的百姓每天为生存发愁，他们怎么去投资？他们怎么去消费？难道他们不考虑自己老年的退休问题吗？难道他们不考虑自己的医疗费用问题吗？一个没有良好社会保障制度的国家不会是一个稳定的国家，也永远不会有发达的“内需”，更何况中国是个两极分化创造世界记录的超级大国。
谈过了中国的经济现状，让我们来看看未来中国的经济发展会是如何？看看它为什么会崩溃？什么时候会出现崩溃的临界点？
首先我们看看重点中的重点——金融业。
2005年，中国开放金融业，海外金融机构大举进入中国。无论是中共还是国民，海内外一片欢腾。但唯一不高兴的是四大国有银行，这四大国有银行在2003-2005的两年多时间里，没有能按照计划消除坏帐，不良贷款仍保持在一万亿左右。所以，上市圈钱的计划遭遇困难。中共面临著两种选择，一是放弃四大国有银行，而是再行成立资产处理公司，将四大国有银行不良坏帐剥离。但由于原资产公司坏帐处理不力，中共政府财政部极有可能不再愿意承担责任而引发争论与分歧。即使是中共政府同意由财政部承担责任，这样一来，中共政府就必需承担近三万亿元人民币的坏帐，也就意味著要发行近三万亿元人民币的政府债券，每位中国公民需要购买2,300元。
随著外资银行进入中国，大量的合资企业和优质国有企业将转向海外金融机构。海外金融机构凭借服务，资金及技术手段与中国国有金融机构竞争。中国国有银行的存贷差将由现在的3.5%－5.5%降低为2%。整个国有银行将由赢利转为亏损，2%的技术精英因为各种原因将跳槽到海外金融机构，国有银行客户大量流失。中国国有银行因为上市计划遭延迟，本身问题无法得到有效改善，竞争力日益下降，银行的流动性将遭到毁灭性的打击，走向恶性循环。
到了2008年，海外金融机构站稳脚跟，国内居民及企业大量储蓄转移到海外金融机构，特别是海外金融机构的全球服务更将吸引中国大陆的富裕阶层储蓄。海外金融机构吸引储蓄将占到全国总储蓄额的1/3以上。中国国有银行出现盈利及流动两大困难。中国国有银行因为北京奥运会建设贷款回收困难，有将造成一万亿元人民币的新坏帐，最终将因某种风吹草动的小事而引发居民挤兑，银行因无钱支付而引发更大的恐慌，造成政府出面干预，大量印刷发行钞票，从而引发人民币大幅贬值。
其二再看中共财政危机。
根据目前状况，大陆财政收入一万七千亿元人民币，以每年收入增长百分之十计算，截止到2008年，中共政府财政收入不过三万亿元人民币，即使是以百分之十五计算，也不过是四万亿元人民币。但大陆国债将达到四万六千亿－六万亿元人民币，如果加上隐藏的坏帐，保守估计，中国的国债总额也将高达九万亿以上，仅国债就将是政府财政收入的两倍。而与此同时，社会保障金缺口将达到十五万亿元人民币以上，即使是中国经济仍旧按照官方预期的那样，以百分之七的增长率持续增长，相应的GDP总值也不过是十八万亿元人民币，那时的中共政府财政将达到难以承受，甚至是难以维持的恐怖的状态。
而在2008年，中共为了举办奥运会，大量的非生产性投资又将投入，其中相当一部分将会由政府财政支付，此数目保守估计也将在三千亿左右。奥运会后大陆政府又面临著大量新建奥运会基础设施的资本回收问题。长期下去，这笔收益十分有限，甚至可能是亏损的资本都将成为大陆政府的新的坏帐。中共政府的财政均衡将走到一个非常可怕的临界点。
而在未来的几年里，中共政府，为了维持海外投资和出口加工这两个中国经济增长的支持点，不得不使用美元“体外循环”的方式，但同样，中共政府面对著巨额外汇储备，又不得不增发货币以维持平衡。事实上，这种危险的局面在今天的中国已经开始出现，根据不久前中共官方公布的资料显示，中国M１和M２已经面临问题。2003年上半年，中国广义货币供应量余额为20.5万亿元人民币，同比增长20.8%，高出同期国内生产总值和物价增长幅度之和十个百分点，是上世纪九十年代亚洲金融危机以来的最高水平。到了2005年，中国按照WTO协议开放金融，海外金融机构进入中国经营人民币业务。在中国境内的任何人民币贬值迹象又都会引发资本外逃会挤兑现象。外资金融机构的全球性服务将使中国大陆的外汇管制形同虚设，沿海富裕阶层储蓄将通过海外金融机构的各种“创新”服务流向海外。这时候的中国政府就必须要面临著严峻的经济与财政上的考验。而为了挽救国有银行及民众挤兑，最终的结果是寄希望于“国家信用”而滥发货币，造成人民币大贬值。而“国家信用”是否能维持中共政府则是个相当微妙的问题，根据以往的经验看，世界各国在经济危机到来之时，都曾使用“国家信用”这最后一招，但至今仍没有成功的先例，均是以失败而告终。中共政府能否以此挽救中国崩溃，各位均可拭目以待。
其三，让我们来看看中国社会将如何？
中共政府一直企图以积极扩张的财政政策来促进“内需”发展，但经历了十年的促进，即使是在国际社会经济景气的上世纪九十年代，中国的“内需”仍然是一蹶不振。其最根本的原因是：一。大陆的财富过度集中在少数人手中。二。社会保障机制没有建立，百姓没有风险保障，只能依靠储蓄进行最低级的自我保障。三。法律制度不健全，金融秩序没有得以维持和建立。四。盲目的以GDP为指标，好高务远，浮夸成风，政府投资浪费，没有监督。
2008年，中共政府开放金融，同时对海外制造业几商业也全面开放。海外金融机构的进入将会对中国的金融资本进行中国有史以来最大一次的再分配，各个金融机构将会让资源配备转移到各自的投资中国的海外关系企业，中国国有企业中的优质企业也将会因为海外发展及各种资金问题转向海外银行。而这种战略上的金融资本转移就势必引起中国经济发展上的重大变化。中小型国有企业就日益依赖日趋末落的国有银行，同时，国有银行因为自身利益也会对这些效益不佳的国有企业提高门槛，而这些企业就会面临著资金不济，人员流失，竞争无力的局面。中小私人企业虽然在资金上会因为国有企业放弃垄断而得到缓冲，但又面临著海外大型跨国公司的严重挤压。发展起来步伐艰难，中国国有及私营企业都将逐步走向世界加工车间。而这个世界加工厂的结局就是中国全面沦落成为世界劳工，成为全球经济链上的最初级一环，日益陷入深渊，成为获利最少的一个世界经济环节，劳工问题和环保问题将日益突出，民众矛盾加深，政府为维持统治及“稳定”，势必将加大镇压力度。而这种相互促进，相互挤压的结果将会在经济危机走向临界点的时刻而爆发，从而引发整个社会走向崩溃，中共任何经济失误都将引发中共与民众的激烈冲突，从而导致政治上的垮台。而此时的现象又会与当年国民政府在大陆滥发“金元券”造成中国社会全面混乱并导致失去民心的结果相当的近似。
其实，促进中国社会及经济崩溃的原因很多，今日大量的民众失业，及未来在2005年之后海外企业大举进入中国所造成的中国中产阶级难产及绝对数量上的劣势都将会给中国的未来产生深远的影响。但我们不可否定的是，中共政府如果不面对现实，及时改变执政政策，全面，快速进行改革，中国走向崩溃绝不是危言耸听。当你们看到上面关于中国的经济数据和现实时，难道你们不认为中国是在走向崩溃吗？当今世界上还有几个这样的国家？
中国社会充满了不确定性，这是大家都可以看到的事情。民众的积怨已经如同欲喷的火山。目前，中共赖以维持统治的理由只剩下两个，这就是——稳定和经济发展。各位读者可以看到的是是中共的稳定是依靠独裁和强权来维持，而经济发展则其不惜牺牲中国百姓未来利益及资源来维持的。中国未来的经济与社会所面临的不仅仅是经济危机，更重要的是资源上的危机和信仰上的危机。一旦中国经济与社会崩溃，中国是否能走向民主自由尚是未知。在今天的社会，暴力已经离我们远去，但经济的力量却是越来越大。早在八十年代初，有人就这样预言中共的改革开放：如果将中国比喻为一头猛狮，在邓小平之前的中共是骑在一头沉睡的狮子背上，改革开放之后的中共已经成为了一个只能仅仅抓住狮子尾巴的驾驭者，中国这头沉睡的狮子将在经济的带领下横冲直撞，早晚会将中共甩到海角天涯，但中共之后的中国就会是我们希望的自由民主中国吗？。
各位读者，我相信读这篇文章的任何一个人都不愿意看到中国全面崩溃的一天，我们不希望悲剧总是在中国大地上重演。但随著时间的流逝，我越来越感到悲哀，我知道我个人的力量无法改变中国，这使我感到更加的悲哀。我想问各位，你们谁能阻止中国走向崩溃，让恶梦远离中国百姓。
中共的官员们，国内的经济学者们，我真心地希望你们能认真地看看自己的国家，用自己的良心为中国的百姓考虑一下未来，为了少数人的利益，你们选择了不同的“路径”，你们已经浪费了一代人的时间，我不知道当你们面临崩溃的中国，你们会如何选择，但时间真的不多了。中国已经遭受了太多的灾难，难道你们真的失去了人的良知了吗？。
悲哀的中国百姓，你们的希望在哪里？是什么让中国走向崩溃？
关于如何避免未来的中国崩溃，请各位静候下篇文章：《2005年中共政府的生死抉择之年》
2002-7-7于LA草庵书屋
